Výroční finanční zpráva
2024
IFIS investiční fond, a.s.
za období od 1. 1. 2024 do 31. 12. 2024
2
Obsah
Obsah ...................................................................................................................................................................... 2
Čestné prohlášení.................................................................................................................................................... 4
Informace pro akcionáře ......................................................................................................................................... 5
Přehled podnikání, stav majetku investičního Fondu a majetkových účastí......................................................... 15
Profil Fondu a skupiny ........................................................................................................................................... 21
Zpráva o vztazích ................................................................................................................................................... 27
Účetní závěrka k 31. 12. 2024 ............................................................................................................................... 32
Zpráva auditora ..................................................................................................................................................... 55
3
Pro účely výroční finanční zprávy mají níže uvedené pojmy následující význam:
Pro účely výroční finanční zprávy mají níže uvedené právní předpisy následující význam:
AMISTA IS
AMISTA investiční společnost, a.s., IČO: 274 37 558, se sídlem Sokolovská 700/113a, Karlín, 186 00
Praha 8
ČNB
Česká národní banka
Den ocenění
Poslední den Účetního období
Fond
IFIS investiční fond, a.s., IČO: 243 16 717, se sídlem Čechyňská 419/14a, Trnitá, 602 00 Brno, zapsaná
v obchodním rejstříku vedeném Krajským soudem v Brně pod sp. zn. B 8086.
Účetní období
Období od 1. 1. 2024 do 31. 12. 2024
Investiční část Fondu
Majetek a dluhy Fondu z jeho investiční činnosti ve smyslu ust. § 164 odst. 1 ZISIF.
Neinvestiční část Fondu
Ostatní jmění Fondu nespadající do Investiční části Fondu ve smyslu ust. § 164 odst. 1 ZISIF.
Dohoda FATCA
Dohoda mezi Českou republikou a Spojenými státy americkými o zlepšení dodržování daňových předpisů
v mezinárodním měřítku a s ohledem na právní předpisy Spojených států amerických o informacích
a jejich oznamování obecně známá jako Foreign Account Tax Compliance Act, vyhlášená pod č. 72/2014
Sb.m.s.
Zákon o auditorech
Zákon č. 93/2009 Sb., o auditorech a o změně některých zákonů (zákon o auditorech), ve znění
pozdějších předpisů
Zákon o daních z příjmů
Zákon č. 586/1992 Sb., o daních z příjmů, ve znění pozdějších předpisů
Zákon o účetnictví
Zákon č. 563/1991 Sb., o účetnictví, ve znění pozdějších předpisů
ZISIF
Zákon č. 240/2013 Sb., o investičních společnostech a investičních fondech, ve znění pozdějších předpisů
ZMSSD
Zákon č. 164/2013 Sb., o mezinárodní spolupráci při správě daní a o změně dalších souvisejících zákonů,
ve znění pozdějších předpisů
ZOK
Zákon č. 90/2012 Sb., o obchodních společnostech a družstvech (zákon o obchodních korporacích), ve
znění pozdějších předpisů
ZPKT
Zákon č. 256/2004 Sb., o podnikání na kapitálovém trhu, ve znění pozdějších předpisů
Vyhláška
Vyhláška č. 234/2009 Sb., o ochraně proti zneužívání trhu a transparenci, ve znění pozdějších předpisů
4
Čestné prohlášení
Jako oprávněná osoba Fondu, tímto prohlašuji, že dle mého nejlepšího vědomí, podává vyhotovená výroční
finanční zpráva věrný a poctivý obraz o finanční situaci, podnikatelské činnosti a výsledcích hospodaření Fondu
za uplynulé účetní období a také o vyhlídkách budoucího vývoje finanční situace, podnikatelské činnosti a
výsledků hospodaření Fondu.
V Brně dne 30. 4. 2025
IFIS investiční fond, a.s.
Patrik Knotek
Člen představenstva
5
Informace pro akcionáře
podle § 118 odst. 4 písm. b) až k) a odst. 5 písm. a) až k) ZPKT
1. Orgány Fondu a skupiny – jejich složení a postupy jejich rozhodování
1.1 Valná hromada Fondu jako mateřské společnosti
Nejvyšším orgánem Společnosti je valná hromada. Každý akcionář je oprávněn účastnit se valné hromady.
Akcionář se zúčastňuje valné hromady osobně anebo v zastoupení na základě písemné plné moci, přičemž
podpis akcionáře na plné moci musí být úředně ověřen.
S každou akcií je spojen jeden hlas. Hlasovací práva spojená s akciemi Společnosti lze omezit pouze způsobem
uvedeným v příslušných právních předpisech.
Akcionář se účastní valné hromady na vlastní náklady. Členové představenstva se účastní valné hromady vždy.
Valné hromady se dále účastní členové dozorčí rady a hosté pozvaní představenstvem.
Působnost valné hromady
Do působnosti valné hromady náleží:
a) rozhodování o změně stanov, nejde-li o změnu v důsledku zvýšení základního kapitálu představenstvem
podle § 511 zákona o obchodních korporacích nebo o změnu, ke které došlo na základě jiných právních
skutečností, s výjimkou případů změn stanov uvedených v čl. 0 písm. i) stanov,
b) rozhodování o zvýšení či snížení základního kapitálu nebo o pověření představenstva podle
c) § 511 zákona o obchodních korporacích či o možnosti započtení peněžité pohledávky vůči společnosti
proti pohledávce na splacení emisního kursu,
d) volba a odvolání členů představenstva, volba a odvolání členů dozorčí rady,
e) schválení řádné nebo mimořádné účetní závěrky a konsolidované účetní závěrky a v zákonem
stanovených případech i mezitímní účetní závěrky, rozhodnutí o rozdělení zisku nebo jiných vlastních
zdrojů nebo o stanovení tantiém a rozhodnutí o úhradě ztráty,
f) schvalování smluv o výkonu funkce s členy představenstva a dozorčí rady,
g) rozhodnutí o zrušení společnosti s likvidací, o jmenování a odvolávání likvidátora, schvalování smlouvy
o výkonu funkce s likvidátorem a plnění podle § 61 zákona o obchodních korporacích, schválení návrhu
rozdělení likvidačního zůstatku,
h) rozhodnutí o fúzi,
i) rozhodnutí o zrušení jiné obchodní společnosti a převzetí jejího jmění společností jako přejímajícím
společníkem nebo o rozdělení rozhodnutí o převzetí účinků jednání učiněných za společnost před jejím
vznikem,
j) rozhodnutí o určení auditora,
k) rozhodnutí o udělení souhlasu s poskytnutím příplatku mimo základní kapitál společnosti jejími
akcionáři,
l) rozhodování o převodu, zastavení nebo pachtu závodu společnosti nebo jeho části tvořící samostatnou
organizační složku; platí pouze v případě, že společnost má individuální statutární orgán (jak je tento
pojem definován v čl. 18. stanov),
m) vyslovení souhlasu s podnikáním člena představenstva a dozorčí rady v předmětu činnosti společnosti
či zprostředkováním obchodů společnosti pro jiného ve smyslu § 279 odst. 1 písm. a) ZISIF,
n) rozhodování o zřízení fondů společnosti, způsobu jejich tvorby a použití,
o) rozhodovat o změnách statutu (tímto není dotčeno oprávnění představenstva v čl. 17. odst. 17.2 písm.
j) stanov),
6
p) rozhodnutí o dalších otázkách, které zákon nebo stanovy zahrnují do působnosti valné hromady.
q) Valná hromada si nemůže vyhradit k rozhodování záležitosti, které jí nesvěřuje zákon nebo tyto stanovy.
Postup rozhodování
Svolávání valné hromady
Valnou hromadu svolává nejméně jednou za rok představenstvo Společnosti, a to nejpozději do 6 (slovy šesti)
měsíců po skončení účetního období. Představenstvo svolá valnou hromadu též vždy, uzná-li to za nutné v zájmu
společnosti nebo vyžaduje-li to právní předpis nebo stanovy.
Představenstvo svolává valnou hromadu nejméně 30 (slovy: třicet) dnů před datem konání valné hromady
uveřejněním pozvánky na valnou hromadu na internetových stránkách společnosti a současně zasláním písemné
pozvánky akcionářům. Pozvánka musí obsahovat alespoň:
a) obchodní firmu a sídlo společnosti,
b) místo, datum a hodinu konání valné hromady,
c) označení, zda se svolává řádná, mimořádná nebo náhradní valná hromada,
d) pořad jednání valné hromady, včetně uvedení osob navrhovaných jako členy orgánu společnosti,
e) návrh usnesení valné hromady a jejich zdůvodnění, nebo vyjádření představenstva společnosti ke každé
navrhované záležitosti, není-li předkládán návrh usnesení.
Je-li na pořadu jednání valné hromady schválení účetní závěrky, obsahuje pozvánka dle ustanovení § 436 odst. 1
zákona o obchodních korporacích následující údaje z účetní závěrky, a to hodnotu aktiv celkem, dlouhodobého
hmotného majetku, pohledávek za bankami, pasiv celkem, vlastního kapitálu, ostatních pasiv a hospodářského
výsledku (zisku / ztráty) za účetní období.
Pozvánka obsahuje i další náležitosti, pokud jsou v daném případě vyžadovány zákonem o obchodních
korporacích, resp. stanovami.
Místo, datum a hodina konání valné hromady musí být určeny tak, aby co nejméně omezovaly možnost akcionářů
účastnit se valné hromady. Valná hromada se obvykle koná v sídle společnosti, pokud představenstvo
nerozhodne jinak.
Pokud s tím budou souhlasit všichni akcionáři, může se valná hromada konat i bez splnění požadavků stanovených
zákonem a stanovami pro svolání valné hromady.
Představenstvo svolá valnou hromadu:
a) na žádost akcionářů uvedených v § 365 odst. 2 zákona obchodních korporacích; představenstvo svolá
valnou hromadu tak, aby se konala nejpozději do 40 (slovy: čtyřiceti) dnů ode dne, kdy mu došla žádost
o její svolání. Lhůta uvedená v článku 13.2 stanov se zkracuje na 15 (slovy: patnáct) dnů. Představenstvo
není oprávněno navržený pořad jednání měnit. Představenstvo je oprávněno navržený pořad jednání
doplnit pouze se souhlasem osob, které požádaly o svolání valné hromady podle tohoto ustanovení. V
případě, že představenstvo ve stanovené lhůtě valnou hromadu nesvolá, mohou akcionáři uvedení v §
356 odst. 2 zákona o obchodních korporacích požádat příslušný soud, aby je zmocnil ke svolání valné
hromady a ke všem jednáním s ní souvisejícím
b) poté, co zjistí, že celková ztráta společnosti na základě účetní závěrky dosáhla takové výše, že při jejím
uhrazení z disponibilních zdrojů společnosti by neuhrazená ztráta dosáhla poloviny základního kapitálu
nebo to lze s ohledem na všechny okolnosti předpokládat, nebo pokud zjistí, že se společnost dostala
do úpadku, nebo z jiného vážného důvodu. Představenstvo současně navrhne takové valné hromadě
zrušení společnosti nebo přijetí jiného opatření, nebo
c) požádá-li o její svolání dozorčí rada.
Představenstvo je oprávněno svolat valnou hromadu společnosti rovněž v případě, požádá-li o to třetí osoba za
účelem investice do společnosti.
7
Výkon hlasovacích práv
Akcionáři přítomní na valné hromadě oprávnění hlasovat se zapisují do listiny přítomných akcionářů, v níž musí
být uvedena obchodní firma nebo název a sídlo právnické osoby nebo jméno a bydliště fyzické osoby, která je
akcionářem, popřípadě stejné údaje o zástupci akcionáře, čísla akcií a jmenovitá hodnota akcií, jež opravňují
akcionáře k hlasování. Všechny plné moci zástupců s úředně ověřenými podpisy akcionářů se připojí k listině
přítomných akcionářů, jejíž správnost stvrzují svými podpisy předseda valné hromady a zapisovatel.
Hlasování se děje aklamací. Akcionáři hlasují nejdříve o návrhu představenstva nebo dozorčí rady a v případě, že
tento návrh není schválen, hlasují o dalších návrzích k projednávanému bodu v tom pořadí, jak byly předloženy.
Jakmile je předložený návrh schválen, o dalších návrzích k tomuto bodu se již nehlasuje.
Akcionář nemůže vykonávat hlasovací právo v případech uvedených podle ustanovení § 426 zákona o obchodních
korporacích.
Jednání a rozhodování valné hromady
Valnou hromadu zahajuje předseda představenstva, zástupce právnické osoby, která je jediným členem
představenstva nebo osoba jimi pověřená. Jejich úkolem je zajistit volbu předsedy valné hromady, ověřovatele
zápisu, osoby pověřené sčítáním hlasů a zapisovatele. Řízení valné hromady přísluší jejímu předsedovi.
Nemůže-li z vážných důvodů předseda valné hromady pokračovat v jejím řízení, převezme řízení valné hromady
předseda představenstva nebo jiná osoba pověřená představenstvem, a to až do okamžiku zvolení nového
předsedy valné hromady.
Valná hromada je schopná usnášet se, pokud jsou osobně nebo prostřednictvím zástupce přítomni akcionáři,
kteří mají akcie, jejichž jmenovitá hodnota přesahuje 30 % (slovy: třicet procent) základního kapitálu společnosti.
Není-li valná hromada schopná usnášet se, svolá představenstvo náhradní valnou hromadu. Pozvánka musí být
akcionářům zaslána nejpozději do 15 (slovy: patnácti) dnů ode dne, na který byla svolána původní valná hromada
s tím, že se náhradní valná hromada musí konat nejpozději do 6 (slovy: šesti) týdnů ode dne, na který byla svolána
původní valná hromada. Náhradní valná hromada musí mít nezměněný pořad jednání a je schopná usnášet se
bez ohledu na počet přítomných akcionářů a na úhrnnou jmenovitou hodnotu jejich akcií.
Záležitosti, které nebyly zařazeny do navrhovaného pořadu původní valné hromady, lze na náhradní valné
hromadě rozhodnout, jen souhlasí-li s tím všichni akcionáři. Záležitosti, které nebyly zařazeny do navrhovaného
pořadu jednání, lze projednat a rozhodnout jen za účasti a se souhlasem všech akcionářů společnosti.
Pokud tyto stanovy nebo příslušný zákon nevyžadují většinu jinou, rozhoduje valná hromada většinou hlasů
přítomných akcionářů.
K rozhodnutí valné hromady o změně druhu nebo formy akcií, o změně práv spojených s určitým druhem akcií,
o omezení převoditelnosti akcií na jméno a o vyřazení účastnických cenných papírů z obchodování na evropském
regulovaném trhu se vyžaduje i souhlas alespoň tří čtvrtin přítomných akcionářů majících tyto akcie.
O vyloučení nebo o omezení přednostního práva na upisování nových akcií podle § 487 a násl. zákona o
obchodních korporacích rozhoduje valná hromada alespoň třemi čtvrtinami hlasů přítomných akcionářů.
Notářský zápis se vyžaduje pro rozhodnutí valné hromady, o nichž tak stanoví zákon o obchodních korporacích.
Připouští se rozhodování per rollam podle § 418 až 420 zákona o obchodních korporacích.
Zápis o valné hromadě
Zapisovatel vyhotoví zápis z jednání valné hromady do 15 (slovy: patnácti) dnů od jejího ukončení. Zápis o valné
hromadě obsahuje:
a) obchodní firmu a sídlo společnosti,
b) místo a dobu konání valné hromady,
c) jméno předsedy valné hromady, zapisovatele, ověřovatele zápisu a osoby pověřené sčítáním hlasů,
d) popis projednání jednotlivých bodů pořadu valné hromady,
e) rozhodnutí valné hromady s uvedením výsledku hlasování,
8
f) obsah protestu akcionáře, člena představenstva nebo dozorčí rady týkající se rozhodnutí valné hromady,
pokud o to protestující požádá,
K zápisu se přiloží návrhy a prohlášení předložená na valné hromadě k projednání a listina přítomných akcionářů
na valné hromadě.
Zápis podepisuje zapisovatel a předseda zasedání valné hromady a ověřovatel zápisu.
Zápisy o valné hromadě spolu s pozvánkou na valnou hromadu a veškerými přílohami zápisu se uchovávají v
archivu společnosti po celou dobu jejího trvání.
Kterýkoliv akcionář společnosti může požádat představenstvo o vydání kopie zápisu nebo jeho části.
1.2 Dozorčí rada Fondu jako mateřské společnosti
Člen dozorčí rady: Ing. Helena Berková (od 25. 1. 2016)
narozen: 7. 5. 1962
vzdělání: vysokoškolské
Dozorčí rada je kontrolním orgánem, který:
a) dohlíží na výkon působnosti představenstva a uskutečňování podnikatelské činnosti společnosti,
b) kontroluje, zda společnost řádně vede účetní zápisy a zda jsou v souladu se skutečností a zda se
podnikatelská činnost společnosti uskutečňuje v souladu s právními předpisy, stanovami a pokyny valné
hromady,
c) zastupuje prostřednictvím jí pověřeného člena společnost v řízení před soudy a jinými orgány ve sporech
s představenstvem nebo jeho členem,
d) pokud to vyžadují zájmy společnosti, navrhuje valné hromadě příslušná opatření, v případě, že o to
dozorčí rada požádá a je-li takový návrh předložen představenstvu alespoň dvacet (20) dnů před
odesláním pozvánky na valnou hromadu, je představenstvo povinno zařadit takovou záležitost na pořad
jednaní nejbližší valné hromady,
e) seznamuje valnou hromadu s výsledky své kontrolní činnosti ve formě písemné zprávy,
f) rozhoduje o udělení nebo odmítnutí souhlasu s jednáními členů představenstva dle článku 19.5 stanov.
Dozorčí rada se skládá z 1 (slovy: jednoho) člena, voleného valnou hromadou. Funkční období jednotlivého člena
dozorčí rady činí 5 (slovy: pět) let. Opakovaná volba člena dozorčí rady je možná.
S ohledem na jednočlennou dozorčí radu, nejsou pro rozhodování stanovena žádná speciální pravidla, člen
dozorčí rady rozhoduje minimálně dvakrát ročně a o jeho rozhodnutích pořizuje písemný zápis.
1.3 Výbor pro audit Fondu jako mateřské společnosti
Vzhledem k tomu, že valná hromada Společnosti nejmenovala členy výboru pro audit, je pro rok 2024 členem
výboru pro audit jediný člen dozorčí rady, Ing. Helena Berková.
Do působnosti výboru pro audit ve smyslu § 44a zákona č. 93/2009 Sb., o auditorech, v platném znění spadá
zejména následující:
a) sleduje účinnost vnitřní kontroly, systému řízení rizik,
b) sleduje účinnost vnitřního auditu a jeho funkční nezávislost,
c) sleduje postup sestavování účetní závěrky a předkládá představenstvu doporučení k zajištění integrity
systémů účetnictví a finančního výkaznictví,
d) doporučuje auditora dozorčí radě s tím, že toto doporučení řádně odůvodní,
9
e) posuzuje nezávislost auditora a poskytování neauditorských služeb auditorem Společnosti,
f) projednává s auditorem rizika ohrožující jeho nezávislost a ochranná opatření, která byla auditorem
přijata s cílem tato rizika zmírnit,
g) sleduje proces povinného auditu; přitom vychází ze souhrnné zprávy o systému zajištění kvality,
h) vyjadřuje se k výpovědi závazku ze smlouvy o povinném auditu nebo odstoupení od smlouvy o povinném
auditu podle § 17a odst. 1 zákona o auditorech,
i) posuzuje, zda bude auditorská zakázka předmětem přezkumu řízení kvality auditorské zakázky jiným
auditorem ve smyslu čl. 4 odst. 3 první pododstavec nařízení Evropského parlamentu a Rady (EU) č.
537/2014,
j) informuje dozorčí radu o výsledku povinného auditu a jeho poznatcích získaných ze sledování procesu
povinného auditu,
k) informuje dozorčí radu, jakým způsobem povinný audit přispěl k zajištění integrity systémů účetnictví a
finančního výkaznictví,
l) rozhoduje o pokračování provádění povinného auditu auditorem podle čl. 4 odst. 3 druhý pododstavec
nařízení Evropského parlamentu a Rady (EU),
m) schvaluje poskytování jiných neauditorských služeb.
n) Politika rozmanitosti Fondu jako mateřské společnosti
o) Společnost neuplatňuje politiku rozmanitosti z důvodu nízkého počtu pracovníků.
1.4 Majetkové účasti Fondu
Ke konci Účetního období Fond vlastnil níže uvedené majetkové účasti:
• IFISEKO s.r.o., se sídlem Čechyňská 419/14a - 602 00 Brno, IČ 082 08 077 - ve výši 50% podílu
• IFIS akvizice, a.s., se sídlem Čechyňská 419/14a - 602 00 Brno, IČ: 107 45 921 - ve výši 100% podílu
• IFIS akvizice II, s.r.o. se sídlem Čechyňská 419/14a, Trnitá, 602 00 Brno, IČ: 215 96 565 – ve výši 100%
podílu
• IFIS akvizice III, s.r.o. se sídlem Čechyňská 419/14a, Trnitá, 602 00 Brno, IČ: 218 28 253 – ve výši 100%
podílu
• IFIS akvizice IV, s.r.o. se sídlem Čechyňská 419/14a, Trnitá, 602 00 Brno, IČ: 221 21 455 – ve výši 100%
podílu
• IFIS akvizice V, s.r.o. se sídlem Čechyňská 419/14a, Trnitá, 602 00 Brno, IČ: 221 78 759 – ve výši 100%
podílu
• IFIS akvizice VI, s.r.o. se sídlem Čechyňská 419/14a, Trnitá, 602 00 Brno, IČ: 223 61 251 – ve výši 100%
podílu
• IFIS akvizice VII, s.r.o. se sídlem Čechyňská 419/14a, Trnitá, 602 00 Brno, IČ: 223 61 278 – ve výši 100%
podílu
• ALT POHLEDY s.r.o. se sídlem Čechyňská 361/16, Trnitá, 602 00 Brno, IČ: 288 07 928 – ve výši 100%
podílu
2. Zásady a postupy vnitřní kontroly a pravidla přístupu k rizikům ve vztahu k procesu
výkaznictví
Skupina Fondu na základě ust. § 19a Zákona o účetnictví použila mezinárodní účetní standardy harmonizované
evropským právem pro sestavení účetní závěrky ke Dni ocenění. Účetnictví a výkaznictví Fondu je kromě
všeobecně závazných právních předpisů upraveno rovněž soustavou vnitřních předpisů a metodických postupů,
plně respektujících obecně závazné účetní předpisy a standardy.
Přístup do účetního systému Fondu je přísně řízen a povolen pouze oprávněným osobám. Účetní doklady jsou
účtovány po předchozím řádném schválení oprávněnými osobami, přičemž způsob schvalování je upraven
vnitřním předpisem. Platební styk je oddělen od zpracování účetnictví a provádění obchodních transakcí, veškeré
platby jsou prováděny oddělením vypořádání. Tento způsob úhrad zamezuje potencionální možnosti, kdy by
10
jedna a tatáž osoba provedla uzavření obchodního vztahu, zaúčtovala z něho vyplývající účetní operace a
současně provedla platbu ve prospěch obchodního partnera.
Kontrola správnosti a úplnosti účetnictví a výkaznictví Fondu je prováděna ve dvou úrovních – interně,
prostřednictvím řídicího a kontrolního systému, a dále prostřednictvím externího auditu, který ověřuje roční
účetní závěrku Fondu. Interní kontrola v rámci kontrolního a řídicího systému zahrnuje jednak činnosti vnitřního
auditu a dále řadu kontrolních prvků, prováděných kontinuálně (např. kontrola zaúčtovaného stavu majetku na
operativní evidenci majetku, inventarizace, kontrola čtyř očí apod.), v rámci, kterých je proces kontroly průběžně
vyhodnocován.
3. Kodex řízení a správy Fondu
Fond dodržuje veškeré povinnosti týkající se řádného řízení a správy společnosti (corporate governance)
vyplývající ze Zákona o obchodních korporacích. Fond nepřistoupil k žádnému režimu či kodexu corporate
governance mimo rámec Zákona o obchodních korporacích.
4. Ostatní vedoucí osoby Fondu a portfolio manažer
Ostatní vedoucí osoby
Člen představenstva Patrik Knotek
Narozen: 30. 4. 1986
bytem: Přední 1078/5b, Černovice, 618 00 Brno
Vedoucí osoba Mgr. Marek Indra
(výkonný ředitel) Narozen: 10. 1. 1973
Bytem: Dražovice 312, 683 01 Dražovice
Portfolio manažer
Portfolio manažer Mgr. Marek Indra
Narozen: 10. 1. 1973
Bytem: Dražovice 312, 683 01 Dražovice
Portfolio manažer Ing. Jakub Fiši
Narozen: 4. 5. 1990
Bytem: Úvoz 525/21, 602 00 Brno
5. Osoby s řídící pravomocí
Obhospodařovatelem Fondu je Fond.
Statutární orgán
Představenstvo Patrik Knotek, člen představenstva (od 25. 5. 2018)
narozen: 30. 4. 1986
Kontrolní orgán
Člen dozorčí rady: Ing. Helena Berková (od 25. 1. 2016)
narozena: 7. 5. 1962
Výkon funkce člena kontrolního orgánu Fondu je bezúplatný. Paní Berková je odměňována v souvislosti s funkcí
Interního auditora.
11
6. Údaje o peněžitých a nepeněžitých příjmech a principech odměňování
Rozhodování o odměňování pracovníků Fondu náleží do působnosti statutárního orgánu Fondu. Členové
statutárního a kontrolního orgánu vykonávají svoji činnost na základě smluv o výkonu funkce, v nichž je vždy
upravena i jejich odměna včetně všech jejích složek, nejedná-li se o bezúplatný výkon funkce. Tyto smlouvy
včetně odměňování musí být schváleny valnou hromadou Fondu.
Informace o zásadách a principech odměňování Fond vyhotovuje v politice odměňování podle § 121l ZPKT,
kterou uveřejňuje na svých internetových stránkách. Fond v souladu s § 121p ZPKT také vyhotovuje a uveřejňuje
na svých internetových stránkách zprávu o odměňování.
7. Údaje o počtu cenných papírů Fondu, které jsou v majetku statutárního či dozorčího
orgánu a ostatních osob s řídící pravomocí
Členové statuárního či dozorčího orgánu nedrží žádné akcie Fondu.
K cenným papírům představujícím podíl na Fondu se nevztahují žádné opce ani srovnatelné investiční nástroje,
jejichž smluvními stranami by byli členové statutárního nebo dozorčího orgánu Fondu nebo které by byly
uzavřeny ve prospěch těchto osob. Osoby s řídící pravomocí Fondu nedrží výše jmenované cenné papíry ani
nepřímo, tedy prostřednictvím třetího subjektu.
8. Práva a povinnosti spojená s akciemi Fondu
Základní kapitál Společnosti je rozvržen na 2 000 kusů zaknihovaných kmenových akcií, ve formě na jméno, každá
o jmenovité hodnotě 1 000,- Kč. Všechny akcie Společnosti jsou vydány jako zaknihovaný cenný papír a jsou plně
splaceny. S akciemi není spojeno žádné zvláštní právo (viz odst. 5.2 stanov Fondu).
S každou akcií jsou spojena následující práva:
právo účastnit se valné hromady, včetně práv s tím spojených, zejména hlasovacího práva (s každou akcií o
jmenovité hodnotě 1 000,- Kč, je při hlasování na valné hromad spojen 1 hlas (článek 11 až 16 a článek 27 stanov
Fondu),
a) právo na podíl na zisku (článek 25 stanov Fondu),
b) právo přednostního úpisu k nově vydaným akciím Fondu (odst. 8.8 stanov Fondu),
c) právo na podíl na likvidačním zůstatku Fondu (článek 26 stanov Fondu),
d) právo akcionáře požádat příslušný soud, aby vyslovil neplatnost usnesení valné hromady, jež je
v rozporu s příslušnými právními předpisy, stanovami nebo dobrými mravy (článek 28 stanov Fondu),
e) právo kvalifikovaného akcionáře/kvalifikovaných akcionářů (článek 28 stanov Fondu):
• požádat představenstvo o svolání valné hromady k projednání jimi navržených záležitostí,
• požádat představenstvo, aby na pořad jednání valné hromady zařadilo jimi určenou záležitost
v souladu s postupy uvedenými ve stanovách Fondu a ZOK,
• požádat dozorčí radu, aby přezkoumala výkon působnosti představenstva v záležitostech
určených v žádosti,
• domáhat se náhrady újmy proti členu představenstva nebo dozorčí rady.
12
S každou akcií jsou spojeny následující povinnosti:
a) vkladová povinnost (§ 344 a násl. ZOK),
b) povinnost nabyvatele informovat Fond o změně vlastníka akcie v případě přechodu vlastnického práva
k akciím Fondu.
9. Odměny účtované externími auditory
Informace o odměnách účtovaných za Účetní období auditory v členění za jednotlivé druhy služeb jsou uvedeny
v komentáři k účetním výkazům (část 20 Provozní náklady), která je nedílnou součástí této výroční zprávy.
Poplatky a náklady Fondu jsou hrazeny z Investiční části Fondu. Náklady na audit činily v tomto Účetní období
414 tis. Kč.
10. Dividendová politika Fondu
Fond neuplatňuje ani nedeklaruje dividendovou politiku ve smyslu stanovení poměru zisku vyplaceného
akcionářům a zisku zadrženého, ani nečiní takové odhady do budoucna.
Fond v rozhodném období vyplatil podíly na zisku ve výši 47 059 tis. Kč.
11. Významná soudní a rozhodčí řízení
Fond nevede žádné soudní spory ani daňové spory, mimo soudních sporů vedených za účelem vymáhání
pohledávek za dlužníky, které Fond odkoupil od bankovních či nebankovních institucí.
12. Struktura vlastního kapitálu Fondu a dceřiných společností
Fond (mateřská společnost)
Struktura vlastního kapitálu Fondu je uvedena v účetní závěrce, která je nedílnou součástí této výroční zprávy.
Cenné papíry vydávané Fondem:
Druh
Zakladatelské akcie
ISIN
CZ0008041407
Forma
Kmenové akcie na jméno
Podoba
Zaknihované
Jmenovitá hodnota
1 000,- Kč
Podíl na zapisovaném základním kapitálu (%)
100
Počet emitovaných akcií v oběhu ke konci Účetního období (ks)
2 000
Počet akcií vydaných v Účetním období (ks)
0
Počet akcií odkoupených v Účetním období (ks)
0
Počet upsaných, dosud nesplacených akcií (ks)
0
Obchodovatelnost
Akcie byly přijaty k obchodování na regulovaném trhu
Ostatní skutečnosti:
Počet akcií držených Fondem jako emitentem nebo jménem Fondu jako emitenta, nebo v držení jeho dceřiných
společností: 0
Částka všech převoditelných cenných papírů, vyměnitelných cenných papírů nebo cenných papírů s opčními listy,
s uvedením podmínek pro převod, výměnu nebo upsání: 0
Skutečnosti, které nastaly po rozhodném dni:
Po rozhodném dni nenastaly žádné skutečnosti, které by vedly ke změnám počtu CP.
13
Dceřiné společnosti:
• IFISEKO s.r.o., se sídlem Čechyňská 419/14a - 602 00 Brno, IČ 082 08 077 - ve výši 50% podílu
• IFIS akvizice, a.s., se sídlem Čechyňská 419/14a - 602 00 Brno, IČ: 107 45 921 - ve výši 100% podílu
• IFIS akvizice II, s.r.o. se sídlem Čechyňská 419/14a, Trnitá, 602 00 Brno, IČ: 215 96 565 – ve výši 100%
podílu
• IFIS akvizice III, s.r.o. se sídlem Čechyňská 419/14a, Trnitá, 602 00 Brno, IČ: 218 28 253 – ve výši
100% podílu
• IFIS akvizice IV, s.r.o. se sídlem Čechyňská 419/14a, Trnitá, 602 00 Brno, IČ: 221 21 455 – ve výši
100% podílu
• IFIS akvizice V, s.r.o. se sídlem Čechyňská 419/14a, Trnitá, 602 00 Brno, IČ: 221 78 759 – ve výši 100%
podílu
• IFIS akvizice VI, s.r.o. se sídlem Čechyňská 419/14a, Trnitá, 602 00 Brno, IČ: 223 61 251 – ve výši
100% podílu
• IFIS akvizice VII, s.r.o. se sídlem Čechyňská 419/14a, Trnitá, 602 00 Brno, IČ: 223 61 278 – ve výši
100% podílu
• ALT POHLEDY s.r.o. se sídlem Čechyňská 361/16, Trnitá, 602 00 Brno, IČ: 288 07 928 – ve výši 100%
podílu
13. Omezení převoditelnosti cenných papírů
Dle čl. 7 odst. 7.1 stanov Fondu jsou zaknihované akcie Fondu neomezeně převoditelné.
Převoditelnost akcií na jméno mohou omezit pouze stanovy Společnosti, o jejich změně rozhoduje valná hromada
Společnosti v souladu se stanovami Společnosti.
14. Akcionářské struktury konsolidačního celku
Fond (mateřská společnost)
Struktura akcionářů ke Dni ocenění (akcie Fondu)
V procentech
Podíl
na základním
kapitálu
Podíl
na hlasovacích
právech
Právnické osoby celkem
0,00
0,00
Fyzické osoby celkem
100,00
100,00
z toho Mgr. Marek Indra, dat. nar. 10. 1. 1973
79,00
79,00
Mgr. Jiří Šebesta, dat. nar. 15. 3. 1972
20,00
20,00
15. Vlastníci cenných papírů se zvláštními právy
Základní kapitál Fondu je rozvržen na 2 000 (dva tisíce) kusů zaknihovaných kmenových akcií, ve formě na jméno,
každá o jmenovité hodnotě 1.000, - Kč (jeden tisíc korun českých). Všechny akcie společnosti jsou vydány jako
zaknihovaný cenný papír. S akciemi není spojeno žádné zvláštní právo, a tedy žádné vlastníky akcií se zvláštními
právy Fond nemá.
16. Omezení hlasovacích práv
Žádná omezení hlasovacích práv nejsou stanovena, akcionář však nemůže vykonávat hlasovací právo v případech
uvedených podle ustanovení § 426 zákona o obchodních korporacích.
17. Smlouvy mezi akcionáři s následkem snížení převoditelnosti nebo hlasovacích práv
14
Žádné smlouvy mezi akcionáři nebo obdobnými vlastníky cenných papírů představujících podíl na emitentovi,
které mohou mít za následek ztížení převoditelnosti akcií nebo obdobných cenných papírů představujících podíl
na emitentovi nebo hlasovacích práv, nejsou emitentovi známy.
18. Zvláštní pravidla pro volbu a odvolání členů statutárního orgánu a změnu stanov
Žádná zvláštní pravidla určující volbu a odvolání členů statutárního orgánu a změnu stanov nebo obdobného
dokumentu společnosti nejsou stanovena.
19. Zvláštní působnost orgánů
Stanovy Fondu neobsahují žádnou zvláštní působnost statutárního ani kontrolního orgánu podle zákona
upravujícího právní poměry obchodních společností a družstev.
20. Významné smlouvy při změně ovládání Fondu
Fond neuzavřel žádné smlouvy, ve kterých by byl smluvní stranou a které nabudou účinnosti, změní se nebo
zaniknou v případě změny ovládání Fondu v důsledku nabídky převzetí.
21. Smlouvy se členy statutárního orgánu se závazkem plnění při skončení jejich funkce
Fond neuzavřel se členy statutárního orgánu nebo se zaměstnanci žádné smlouvy, kterými by byl zavázán k plnění
pro případ skončení jejich funkce nebo zaměstnání v souvislosti s nabídkou převzetí.
22. Programy nabývání cenných papírů za zvýhodněných podmínek
Fond nemá žádný program, na jehož základě je zaměstnancům nebo členům statutárního orgánu Fondu
umožněno nabývat účastnické cenné papíry Fondu, opce na tyto cenné papíry či jiná práva k nim za
zvýhodněných podmínek.
15
Přehled podnikání, stav majetku investičního Fondu a majetkových účastí
1. Přehled podnikání
Investiční cíl a strategie
Cílem Fondu je dosahovat v dlouhodobém horizontu nadprůměrného zhodnocení svěřených prostředků
měřeného v českých korunách, zejména investováním do věcí v právním smyslu (zejména pohledávek) a jejich
souborů, dále také investováním do nemovitostí (tj. do pozemků a staveb, které jsou součástí těchto pozemků, a
využitelných věcných práv k nemovitým věcem), nemovitostních společností, majetkových podílů v ostatních
obchodních společnostech včetně podílů v obchodních společnostech s neomezeným ručením společníka,
generujících pravidelný či nepravidelný výnos v České republice a dalších zemích Evropy, v souladu se statutem
Fondu. Výnosy z investic bude Fond reinvestovat v souladu s investičními cíli.
Investice do pohledávek
• Fond investuje zejména do pohledávek, a to pohledávek za právnickými a fyzickými osobami.
Pohledávky, do nichž bude Fond investovat, mohou být zajištěné i nezajištěné a nejsou omezeny ratingem
dlužníka. Rovněž není rozhodný důvod vzniku (titul) pohledávky, a zda jejich plnění zní na peníze nebo
jinou majetkovou hodnotu, na kterou se zaměřuje investiční politika Fondu. Do pohledávek může Fond
investovat až 100 % svého majetku.
Investice do nemovitostí
Fond investuje do nemovitostí (tj. do pozemků a staveb, které jsou součástí těchto pozemků, a využitelných
věcných práv k nemovitým věcem) a nemovitostních společností. Do nemovitostí (tj. do pozemků a staveb, které
jsou součástí těchto pozemků, a využitelných věcných práv k nemovitým věcem) a nemovitostních společností
může Fond investovat až 15 % svého majetku.
Nemovitosti (tj. pozemky a stavby, které jsou součástí těchto pozemků, a využitelná věcná práva k nemovitým
věcem) nabývané do majetku Fondu nebo do majetku nemovitostních společností, na kterých má Fond účast,
budou nabývány především za účelem jejich komerčního využití v souladu s účelem, ke kterému mají sloužit,
nebo prodeje a reinvestování výnosů.
Fond může nabývat nemovitosti (tj. pozemky a stavby, které jsou součástí těchto pozemků, a využitelná věcná
práva k nemovitým věcem) umístěné, popř. účasti v nemovitostních společnostech se sídlem v České republice
nebo na území jiného státu, jestliže v tomto státě existuje evidence nemovitostí, která eviduje vlastnická práva a
jiná věcná práva k nemovitostem, a Depozitář je v tomto státě schopen zajistit plnění práv a povinností v rozsahu
stanoveném ZISIF a Statutem Fondu.
Investice do majetkových podílů v ostatních obchodních společnostech
Fond investuje do majetkových podílů v ostatních obchodních společnostech včetně podílů v obchodních
společnostech s neomezeným ručením společníka. Do majetkových podílů může Fond investovat až 15 % svého
majetku, vyjma minimálního objemu majetku investovaného do finančních aktiv.
Investice do movitých věcí a jejich souborů generujících pravidelný výnos (s výjimkou pohledávek)
Pro investice do movitých věcí a jejich souborů generujících pravidelný či nepravidelný výnos (s výjimkou
pohledávek), konkrétně do vnitřního vybavení nemovitostí. Do movitých věcí a jejich souborů generujících
pravidelný výnos (s výjimkou pohledávek) může Fond investovat nejvýše 15 % svého majetku.
Investice do finančních aktiv
Fond investuje kromě nemovitostí také do finančních aktiv s cílem zhodnotit volné prostředky Fondu v rozsahu,
ve kterém není možné prostředky Fondu umístit do vhodných jiných investic v souladu se Statutem Fondu, popř.
ve kterém to je nezbytné k akumulaci prostředků Fondu pro realizaci ostatních investic. Do finančních aktiv
Fond
IFIS investiční fond, a.s., IČO: 243 16 717, se sídlem Čechyňská 419/14a, Trnitá, 602 00 Brno,
zapsaná v obchodním rejstříku vedeném Krajským soudem v Brně pod sp. zn. B 8086.
Účetní období
Období od 1. 1. 2024 do 31. 12. 2024
16
investuje Fond nejméně 1 % svého majetku nebo 500 000,- Kč. S výjimkou vkladů u bank, do finančních aktiv
může Fond investovat nejvýše 15 % svého majetku.
Fond investuje v rámci finančních aktiv především do vkladů u bank, nástrojů peněžního trhu, dluhopisů, akcií,
cenných papírů vydávaných investičními fondy (jak těmi shromažďujícími peněžní prostředky od veřejnosti, tak
těmi shromažďujícími peněžní prostředky od kvalifikovaných investorů).
Pro efektivní obhospodařování majetku Fondu může Fond používat finanční deriváty. Efektivním
obhospodařováním majetku se rozumí realizace operací za účelem snížení rizika, za účelem snížení nákladů nebo
za účelem dosažení dodatečných výnosů pro Fond.
Do majetku Fondu mohou být nabývány především swapy, futures, forwardy a opce. Přípustné je investovat
pouze do těch finančních derivátů, jejichž podkladový nástroj odpovídá investiční politice a rizikovému profilu
Fondu.
2. Činnost Fondu a skupiny v Účetním období a podstatné investice
Investice investičního fondu se soustředí zejména na nákup retailových portfolií pohledávek, hypotečních
pohledávek a pohledávek korporátních a tímto směrem budou investice pokračovat.
Hlavní události roku 2024
Leden:
Úhrada odkupu dvou portfolií splatných pohledávek v kupní ceně cca 1,5 mil. EUR od společnosti poskytující
spotřebitelské půjčky na území Slovenské republiky, investice do retailových portfolií pohledávek celkem ve výši
cca 59 mil. Kč včetně dvou výše uvedených portfolií pohledávek za slovenskými spotřebiteli.
Únor:
Investice do retailových portfolií pohledávek celkem ve výši cca 23 mil. Kč, inkaso ve výši cca 40 mil. Kč na
pohledávku zajištěnou nemovitými věcmi v Karlovarském kraji.
Březen:
Navázání dlouhodobé spolupráce se společností poskytující krátkodobé půjčky spotřebitelům v ČR a to formou
půjček na rozvoj podnikání a pravidelných odkupů pohledávek, investice do retailových portfolií pohledávek ve
výši cca 14,5 mil. Kč, poskytnutí úvěru ve výši cca 8,5 mil. Kč na nákup pohledávky zajištěné nemovitým majetkem
v Brně.
Duben:
Realizace části pohledávky jejím prodejem za kupní cenu cca 28 mil. Kč, investice do retailových portfolií
pohledávek ve výši cca 36 mil. Kč, inkaso v částce cca 16,5 mil. Kč na pohledávky odkupované od třetích osob za
jedním dlužníkem v konkurzním řízení.
Květen:
Financování nákupu pohledávky zajištěné na nemovitých věcech v kraji Karlovarském ve výši cca 9 mil. Kč, nákup
pohledávky zajištěné nemovitými věcmi v Královehradeckém kraji za kupní cenu ve výši cca 10 mil. Kč, investice
do retailových portfolií pohledávek ve výši cca 34 mil. Kč.
Červen:
Spolufinancování nákupu akcií v částce cca 9 mil. Kč, investice do retailových portfolií pohledávek ve výši cca 19
mil. Kč.
Červenec:
Investice do retailových portfolií pohledávek ve výši přes 12 mil. Kč, inkaso ve výši přes 56 mil. Kč na pohledávku
zajištěnou nemovitými věcmi v Karlovarském kraji.
Srpen:
Realizace pohledávky zajištěné na nemovitých věcech ve výši inkasa přes 256 mil. Kč z prodeje nemovitého
zajištění, investice do retailových portfolií pohledávek ve výši přes 30 mil. Kč, nákup developerského pozemku na
17
dceřinou spol. IFIS investičního fondu od dlužníka formou započtení kupní ceny proti pohledávce (transakce
nesouvisela s předchozím inkasem, ale s realizací bankovního portfolia nabytého v roce 2023).
Září:
Uzavření dvou úvěrových smluv se společností poskytující krátkodobé půjčky spotřebitelům v ČR s možností
čerpání až do výše cca 84 mil. Kč, investice do retailových portfolií pohledávek ve výši cca 8 mil. Kč, realizace
pohledávky zajištěné nemovitým majetkem ve Středočeském kraji ve výši cca 12 mil. Kč.
Říjen:
Spolufinancování kupní ceny pohledávky zajištěné nemovitým majetkem v okrese Trenčín ve výši cca 5 mil. Kč,
investice do retailových portfolií pohledávek ve výši cca 18 mil. Kč.
Listopad:
Odkup pohledávky zajištěné nemovitým majetkem ve Středočeském kraji ve výši 5 mil. Kč a pohledávky zajištěné
nemovitým majetkem v Jihomoravském kraji ve výši kupní ceny přes 31 mil. Kč, investice do retailových portfolií
pohledávek ve výši cca 40 mil. Kč.
Prosinec:
Odkup hypoteční pohledávky zajištěné na nemovitém majetku v Praze za kupní cenu cca 3 mil. Kč, investice do
retailových portfolií pohledávek ve výši cca 65,5 mil. Kč.
K 1.8.2024 vydala Česká národní banka rozhodnutí, kterým povolila IFIS investičnímu fondu přesáhnout rozhodný
limit a v této souvislosti došlo ke změně statutu.
Na konci roku 2024 a počátkem roku 2025 došlo k uzavření smluvní dokumentace s úvěrujícím subjektem za
účelem navýšení úvěrového rámce na nákup pohledávek.
V průběhu roku 2025 se hodláme nadále účastnit výběrových řízení na pohledávky, kde očekáváme srovnatelné
možnosti investic jako v roce 2024 a to u všech typů segmentu pohledávek.
Popis trhů
V průběhu roku 2024 česká ekonomika postupně oživovala po předchozím období stagnace. Inflace začala
výrazněji zpomalovat, což přispělo ke zmírnění tlaku na reálné mzdy, které se po předchozím propadu začaly
mírně zotavovat. Spotřeba domácností se tak mírně zvýšila, i když úroveň důvěry zůstávala proměnlivá. Přesto
však česká ekonomika dosáhla mírného růstu HDP právě kvůli vyšší spotřebě domácností a vládních institucí.
V roce 2024 pokračoval trend zpomalování inflace, který započal již v předchozím roce. Průměrná meziroční míra
inflace se v průběhu roku snižovala a ke konci roku se pohybovala poblíž cílovaných 2 %, čímž se přiblížila
hodnotám obvyklým před inflační vlnou posledních let. Česká národní banka na vývoj reagovala postupným
uvolňováním měnové politiky – základní repo sazba byla během roku několikrát snížena a ke konci roku dosáhla
hodnoty 4,00 %. Přesto však centrální banka zůstávala obezřetná s ohledem na možná proinflační rizika, zejména
z trhu práce a spotřebitelské poptávky (zejména ve službách).
Míra nezaměstnanosti zůstala v roce 2024 stabilní a nadále se držela mezi nejnižšími v rámci Evropské unie.
Pohybovala se okolo 3 %, což odráží stále napjatý trh práce s nedostatkem pracovní síly v některých oborech.
Navzdory mírnému zrychlení ekonomiky si trh práce uchoval svou odolnost, a to i díky určité opatrnosti firem při
propouštění a pokračujícímu zájmu o kvalifikované pracovníky. Mzdy začaly po předchozím reálném poklesu
znovu reálně růst, ačkoliv nominálně rostly nejméně od roku 2020.
Kurz české koruny v roce 2024 zaznamenal mírné výkyvy, avšak celkově zůstal poměrně stabilní. Průměrný kurz
eura vůči koruně činil v roce 2024 přibližně 25,119 Kč/EUR. Tato stabilita byla ovlivněna postupným snižováním
úrokových sazeb Českou národní bankou, která od prosince 2023 do září 2024 snížila základní úrokovou sazbu z
6,75 % na 4,00 %. Nižší úrokové sazby sice obvykle vedou k oslabení měny, avšak v případě české koruny byl tento
efekt kompenzován příznivým vývojem inflace, která v roce 2024 dosáhla průměrné hodnoty 2,4 %, a mírným
růstem ekonomiky o 1,0 %. Celkově tedy česká koruna v roce 2024 zůstala relativně stabilní, bez výraznějších
tendencí k oslabení či posílení.
I přes pouze mírný růst české ekonomiky a pokračující uvolňování měnové politiky se fondu v roce 2024 podařilo
pokračovat ve své činnosti v souladu s plánovanými finančními cíli. Stabilnější makroekonomické prostředí,
18
zpomalující inflace a relativní klid na finančních trzích přispěly k tomu, že inkasní činnost zůstala efektivní a
výkonná. Fond tak dokázal naplnit své strategické cíle i v podmínkách pouze pozvolného hospodářského oživení.
Situace na trhu korporátních i retailových pohledávek byla v průběhu roku 2024 z pohledu nabývání pohledávek
podobná jako v minulém roce 2023, protože pokračující ekonomicky nejisté období dostává více firem a
domácností do situace, že nedokázaly splácet svoje závazky.
Trh s hypotečními pohledávkami v roce 2024 reagoval na postupné zlepšování ekonomických podmínek a
uvolňování měnové politiky. S poklesem úrokových sazeb a oživením poptávky po financování došlo ke stabilizaci
platební schopnosti dlužníků, což vedlo ke snížení tlaku na růst objemu nesplácených hypotečních úvěrů. Nabídka
hypotečních pohledávek na trhu zůstala nadále omezená, a to i přes pokračující zájem investorů. Obchod s těmito
aktivy byl nadále ovlivněn opatrností prodávajících stran a stále zvýšeným důrazem na kvalitu pohledávek.
V roce 2024 došlo k významným změnám v oblasti insolvencí a exekucí, zejména díky novele insolvenčního
zákona č. 252/2024 Sb., která nabyla účinnosti 1. října 2024. Tato novela zkrátila standardní dobu oddlužení z
pěti na tři roky pro všechny fyzické osoby, což má usnadnit rychlejší návrat dlužníků do ekonomického života,
nicméně dojde ke snížení výtěžnosti v budoucnu nakupovaných portfolií v segmentu dlužník fyzická osoba
v insolvenci oproti výtěžnosti dosud nakoupených portfolií, na což bude fond reagovat z hlediska oceňování
budoucích investičních portfolií v tomto segmentu. Současně byla zpřísněna pravidla pro vstup do oddlužení a
posílena opatření proti jeho možnému zneužití. Novela také přinesla změny v exekučním řízení; například u
dlužníků s minimálně čtyřmi exekucemi je nyní možné provádět srážky až ze dvou třetin zbytku jejich čisté mzdy.
Tato novela je tedy výrazným zásahem do stávající legislativy, na kterou musel Fond během svých investičních
rozhodnutí reagovat, což bude ovlivňovat investiční příležitosti v oblasti insolvenčních a exekučních pohledávek
i v roce 2025.
3. Hospodaření Fondu a skupiny
Věrný a poctivý obraz o hospodaření Fondu poskytuje řádná účetní závěrka sestavená za Účetní období, která je
ověřena externím auditorem. Zpráva auditora tvoří nedílnou součást výroční zprávy.
Protože Fond nevytváří podfondy, odděluje v souladu s ust. § 164 odst. 1 ZISIF účetně a majetkově majetek a
dluhy ze své investiční činnosti od svého ostatního jmění. Hospodaření Neinvestiční části Fondu spočívá pouze
v držení zapisovaného základního kapitálu Fondu, ke kterému Fond vydal zakladatelské akcie. Na Neinvestiční
části Fondu neprobíhá žádná činnost. K Investiční části Fondu Fond vydává investiční akcie.
Hospodaření Fondu skončilo v Účetním období vykázaným hospodářským výsledkem ve výši 446 287 tis. Kč před
zdaněním. Oproti minulému období došlo k nárůstu o 23 590 tis. Kč, a to především z důvodu vyšších výnosů
z postoupených pohledávek a z výnosů z úroků.
4. Stav majetku Fondu a skupiny
Hodnota portfolia (tj. celkových aktiv) Fondu meziročně vzrostla o 481 449 tis. Kč. Nárůst aktiv byl zejména
v pohledávkách, které se zvýšily o 467 299 tis. Kč.
Portfolio Fondu je financováno z 76,75 % vlastními zdroji ve výši 2 452 993 tis. Kč. Z 23,25 % je majetek Fondu
financován cizími zdroji.
AKTIVA
Fond vykázal v rozvaze ke Dni ocenění aktiva v celkové výši 3 196 167 tis Kč. Aktiva jsou tvořena ze 94,42 %
pohledávkami ve výši 3 017 688 tis. Kč, z 3,79 % penězi a peněžními ekvivalenty ve výši 121 082 tis. Kč, z 1,73 %
ostatními aktivy ve výši 55 364 tis. Kč a z 0,06 % majetkovými účastmi ve výši 2 033 tis. Kč.
19
PASIVA
Celková pasiva Fondu jsou ve výši 3 196 167 tis. Kč, což představovalo nárůst oproti minulému období o 481 449
tis. Kč, způsobený růstem čistých aktiv připadajících na investiční akcie. Pasiva jsou tvořena z 76,75 % vlastním
kapitálem ve výši 2 452 993 tis. Kč (základní kapitál 2 000 tis. Kč, kapitálové fondy 7 602 tis. Kč, nerozdělený zisk
z minulých let 2 027 046 tis. Kč, zisk běžného účetního období 423 867 tis. Kč) a ostatními závazky ve výši 743 174
tis. Kč.
CASHFLOW
Peněžní prostředky byly ke Dni ocenění o 4 003 tis. Kč vyšší oproti minulému účetnímu období. Čistý peněžní tok
generovaný z provozní činnosti byl 425 297 tis. Kč, oproti minulému období se jedná o změnu 2 600 tis. Kč.
5. Regulační prostředí
Fond je investičním fondem kvalifikovaných investorů, jehož podnikání je regulováno zejména zákonem č.
240/2013 Sb., o investičních společnostech a investičních fondech, ve znění pozdějších předpisů (dále také
„ZISIF“) a dalšími právními předpisy. V roce 2023 nedošlo k žádným novelizacím ZISIF. Od 1. 1. 2021 je účinná
novela zákona č. 33/2020 Sb., kterou se mění zákon č. 90/2012 Sb., o obchodních společnostech a družstvech
0
500 000
1 000 000
1 500 000
2 000 000
2 500 000
3 000 000
3 500 000
31.12.2023 31.12.2024
tis. Kč
Struktura aktiv Fondu
Ostatní aktiva
Majetkové účasti
Pohledávky
Peněžní prostředky a peněžní
ekvivalenty
0
500 000
1 000 000
1 500 000
2 000 000
2 500 000
3 000 000
3 500 000
31.12.2023 31.12.2024
tis. Kč
Struktura pasiv Fondu
Ostatní závazky
Rezervy
Krátkodobé půjčky
Odložená daň
Dlouhodobé půjčky
Vlastní kapitál
20
(zákon o obchodních korporacích, dále také „ZOK“), ve znění zákona č. 458/2016 Sb., a další související zákony,
ve znění pozdějších předpisů.
Fond podléhá regulaci ČNB jako integrovaného orgánu dohledu nad finančním trhem v České republice. ČNB
vykonává dohled a zajišťuje zejména licenční, schvalovací a povolovací činnosti, ukládání sankcí, stanovování
opatření k nápravě zjištěných nedostatků. V oblasti regulace se ČNB podílí na přípravě řady významných právních
předpisů týkajících se tuzemského finančního trhu. Výkon dohledu nad investičními společnostmi a fondy se
zaměřuje zejména na fondy s potenciálně významným systémovým dopadem. Kontrolní činnost ČNB je
soustředěna do oblastí dodržování pravidel odborné péče při správě fondů a nastavení řídicích a kontrolních
systémů.
Fond dále uvádí, že neeviduje vládní, hospodářskou, fiskální, měnovou či obecnou politiku nebo faktory, které
významně ovlivnily nebo by mohly přímo či nepřímo ovlivnit samotný provoz Fondu.
6. Výhled na následující období
V průběhu roku 2025 se fond hodlá nadále účastnit výběrových řízení na různé typy pohledávek, kde očekává
srovnatelné možnosti investic jako v roce 2024 a to u všech typů segmentu trhu s pohledávkami.
21
Profil Fondu a skupiny
1. Základní údaje o Fondu
Název:
Obchodní firma: IFIS investiční fond, a.s.
Identifikační údaje:
IČO: 243 16 717
LEI: 315700GKDPZMAZ55CE38
Sídlo:
Ulice: Čechyňská 419/14a
Obec: Brno – Trnitá
PSČ: 602 00
Vznik:
Fond vznikl zápisem do obchodního rejstříku vedeného Krajským soudem v Brně pod sp. zn. B 8086 dne
10. 7. 2012. Fond byl zapsán do seznamu vedeného ČNB dne 10. 7. 2012.
Právní forma Fondu je akciová společnost. Fond se při své činnosti řídí českými právními předpisy, zejm. ZISIF a
ZOK. Sídlem Fondu je Česká republika a kontaktní údaje do hlavního místa výkonu jeho činnosti jsou: Čechyňská
419/14a, Trnitá, 602 00 Brno, Česká republika, tel: 776 619 862. Webové stránky Fondu jsou https://www.ifis.cz/
Fond je investičním fondem s právní osobností, který má individuální statutární orgán. Tímto orgánem je fyzická
osoba Patrik Knotek.
Zapisovaný základní kapitál:
Zapisovaný základní kapitál: 2 000 tis. Kč; splaceno 100 %
Akcie: 2 000 ks kmenových akcií na jméno v zaknihované
podobě ve jmenovité hodnotě 1 000,- Kč
Čistý obchodní majetek Fond k 31. 12. 2024: 2 452 993 tis. Kč
Orgány Fondu
Informace o orgánech Fondu, jejich složení a postupy jejich rozhodování jsou uvedeny výše v části Informace pro
akcionáře, bod č. 1. Orgány Fondu a skupiny.
Zaměstnanci
Fond má uzavřeny 6 dohod o provedení práce a 2 pracovní smlouvy.
Hlavní akcionáři
Mgr. Marek Indra
dat. nar.: 10. 1. 1973
bytem: Dražovice 312, 683 01 Dražovice
výše podílu: 79 %
typ účasti: přímá
Mgr. Jiří Šebesta
dat. nar.: 15. 3. 1972
bytem: Dlážděná 973/13, 641 00 Brno
výše podílu: 20 %
typ účasti: přímá
Hlavní akcionáři mají odlišná hlasovací práva.
Fond je přímo ovládán akcionáři Markem Indrou a Jiřím Šebestou. Ovládání je vykonáváno přímo prostřednictvím
valné hromady.
22
2. Údaje o změnách skutečností zapisovaných do obchodního rejstříku, ke kterým došlo
během účetního období
V Účetním období nedošlo ke změnám ve skutečnostech zapisovaných do obchodního rejstříku.
3. Údaje o investiční společnosti, která v účetním období obhospodařovala Fond
V Účetním období obhospodařoval Fond samotný Fond. Fond je samosprávným investičním fondem ve smyslu §
8 odst. 1 ZISIF. Fond je fondem kvalifikovaných investorů. Předmět podnikání Fondu je v souladu s uděleným
povolením k činnosti, v rámci, kterého není Fond oprávněn provádět svou vlastní administraci ani přesáhnout
rozhodný limit.
V účetním období Fond administrovala Fond AMISTA IS. AMISTA IS vykonává svou činnost investiční společnosti
na základě rozhodnutí ČNB č.j. 41/N/69/2006/9 ze dne 19. 9. 2006, jež nabylo právní moci dne 20. 9. 2006.
AMISTA IS se na základě ust. § 642 odst. 3 ZISIF považuje za investiční společnost, která je oprávněna přesáhnout
rozhodný limit, a je oprávněna k obhospodařování investičních fondů nebo zahraničních investičních fondů, a to
fondů kvalifikovaných investorů (s výjimkou kvalifikovaných fondů rizikového kapitálu a kvalifikovaných fondů
sociálního podnikání) a zahraničních investičních fondů srovnatelných s fondem kvalifikovaných investorů (s
výjimkou kvalifikovaných fondů rizikového kapitálu a kvalifikovaných fondů sociálního podnikání), a dále je
oprávněna k provádění administrace investičních fondů nebo zahraničních investičních fondů dle ust. § 11 odst.
1 písm. b) ZISIF ve spojení s ust. § 38 odst. 1 ZISIF, a to administrace fondů kvalifikovaných investorů (s výjimkou
kvalifikovaných fondů rizikového kapitálu a kvalifikovaných fondů sociálního podnikání) a zahraničních
investičních fondů srovnatelných s fondem kvalifikovaných investorů (s výjimkou kvalifikovaných fondů
rizikového kapitálu a kvalifikovaných fondů sociálního podnikání).
AMISTA IS vykonávala pro Fond činnosti dle statutu Fondu. Jednalo se např. o vedení účetnictví, oceňování
majetku a dluhů, výpočet aktuální čisté hodnoty majetku na jednu akcii vydávanou Fondem, zajištění vydávání a
odkupování akcií a výkon dalších činností.
Portfolio manažer
Informace o osobě portfolio manažera Fondu jsou uvedeny výše v části Informace pro akcionáře, bod č. 2. Ostatní
vedoucí osoby a portfolio manažer, odst. 2.2 Portfolio manažer.
4. Údaje o depozitáři Fondu
Obchodní firma: UniCredit Bank Czech Republic and Slovakia, a.s. (od 10. 7. 2012)
Sídlo: Praha 4 - Michle, Želetavská 1525/1, PSČ: 140 92
IČO: 649 48 242
5. Údaje o osobě provádějící správu majetku
Obchodní firma: MIDESTA, s.r.o. (od 1. 11. 2013)
Sídlo: Brno, Čechyňská 419/14a, Trnitá, PSČ 602 00
IČO: 276 85 098
6. Údaje o hlavním podpůrci
V Účetním období pro Fond nevykonávaly činnost hlavního podpůrce žádné osoby oprávněné poskytovat
investiční služby. Fond neměl hlavního podpůrce.
7. Údaje o osobách, které byly depozitářem pověřeny úschovou nebo opatrováním
majetku Fondu, pokud je u těchto osob uloženo nebo těmito osobami jinak opatrováno
více než 1 % hodnoty majetku fondu
Depozitář nepověřil v Účetním období žádnou osobu úschovou nebo opatrováním majetku Fondu.
23
8. Údaje o úplatách pracovníků a vedoucích osob vyplácených obhospodařovatelem Fondu
jeho pracovníkům nebo vedoucím osobám
Mzdové a obdobné náklady Fondu za rok 2024 činí 498 tis. Kč. Z celkové částky mzdových nákladů se ve výši 24
tis. Kč jednalo o odměny vedoucích pracovníků. Z celkové částky mzdových a obdobných nákladů Fondu byla
částka ve výši 0 Kč pohyblivou složkou. Průměrný počet zaměstnanců a vedoucích osob Fondu v roce 2024 byl 8.
Fond nevyplatil žádné odměny pracovníkům nebo vedoucím osobám za zhodnocení kapitálu Fondu.
9. Údaje o úplatách pracovníků a vedoucích osob vyplácených obhospodařovatelem Fondu
jeho pracovníkům nebo vedoucím osobám s podstatným vlivem na rizikový profil Fondu
Žádné takové odměny nebyly obhospodařovatelem v Účetním období vyplaceny.
10. Identifikace majetku, jehož hodnota přesahuje 1 % hodnoty majetku Fondu
Majetek Fondu je ke Dni ocenění tvořen z pohledávek ve výši 3 017 688 tis. Kč, peněžních prostředků a jejich
ekvivalentů ve výši 121 082 tis. Kč, majetkovými podíly 2 033 tis. Kč a ostatních aktiv ve výši 55 364 tis. Kč.
11. Informace o aktivitách v oblasti výzkumu a vývoje
Fond nevyvíjel v Účetním období žádné aktivity v oblasti výzkumu a vývoje.
12. Informace o aktivitách v oblasti ochrany životního prostředí a pracovněprávních vztazích
Prohlášení o nezohledňování kritérii pro udržitelné investování dle článku 7 a 8 nařízení EU 2020/852 (SFDR):
Fond v rámci své investiční strategie nezohledňuje hlavní nepříznivé dopady na faktory udržitelnosti z důvodů
vysoké finanční a personální zátěže spojené se zohledňováním nepříznivých dopadů investičních rozhodnutí dle
SFDR. Více informací lze najít na webových stránkách obhospodařovatele Fondu v sekci korporátní investice.
Podkladové investice tohoto finančního produktu nezohledňují kritéria EU pro environmentálně udržitelné
hospodářské činnosti.
Informace o politikách začleňování rizik týkajících se udržitelnosti do investičního rozhodování podle článku 6
SFDR:
Fond v rámci začleňování ESG do investičního procesu vychází především z povinností uložených podle článků 18,
30, 40 a 57 Nařízení komise v přenesené pravomoci (EU) č. 231/2013 ze dne 19. 12. 2012, kterým se doplňuje
směrnice Evropského parlamentu a Rady 2011/61/EU, pokud jde o výjimky, obecné podmínky provozování
činnosti, depozitáře, pákový efekt, transparentnost a dohled (dále jen „AIFMR“).
Vzhledem k velmi širokému vymezení ESG risk Fond v rámci jejich identifikace a zohledňování rizik nastavil svou
politiku takovým způsobem, že zohledňuje pouze ta ESG rizika, která mohou realisticky vést k významnému
snížení hodnoty investice. V rámci tohoto vyhodnocení Fond klasifikoval oblast rizik spojených se zelenou
transformací a rizika související s klimatickou změnou jako oblasti spojené s vysokým potenciálem pro vznik
nových ESG rizik, která zatím nelze dostatečně konkrétně identifikovat.
V rámci řízení těchto potenciálních rizik Společnost nastavila interní procesy pro jejich sledování a průběžnou
identifikaci nových rizik v daných oblastech. V rámci investičního procesu Fond ESG rizika zohledňuje
v jednotlivých oblastech následujícím způsobem:
• ESG rizika jsou zohledňována v rámci nastavení investičního procesu a procesů identifikace relevantních
rizik. Při nastavování investičního procesu Společnost zohledňuje především procesní ESG rizika v oblasti
řízení a správy (riziko nedostatečného due diligence, nedostatečného systému řízení rizik,
nedostatečného dohledu a nevhodně nastaveného odměňování pracovníků).
• Ve vztahu ke konkrétním investicím jsou vyhodnocovány konkrétní rizika udržitelnosti identifikovaná ve
vztahu k dané transakci. Jako samostatné ESG riziko Fond zpravidla vyhodnocuje reputační a compliance
24
riziko spojené s danou transakcí. Fond nepředpokládá, že by ESG rizika měla závažné dopady na
návratnost finančních produktů poskytovaných Fondem.
• Podrobnou politiku upravující začleňování ESG rizik do investičního procesu lze najít na webových
stránkách AMISTA IS.
13. Informace o obchodech zajišťujících financování (sft)
Žádné takové obchody během Účetního období neproběhly.
14. Informace o pobočce nebo jiné části obchodního závodu v zahraničí
Fond nemá žádnou pobočku či jinou část obchodního závodu v zahraničí.
15. Fondový kapitál Fondu a vývoj hodnoty akcie
K datu
31. 12. 2024
31. 12. 2023
Fondový kapitál Fondu (Kč)
2 452 992 597,00
2 083 707 008,29
Počet emitovaných akcií v oběhu ke konci Účetního období (ks):
2 000
2 000
Počet vydaných zakladatelských akcií v Účetním období (ks):
0
0
Fondový kapitál Fondu na 1 akcii (Kč):
1 226 496,2985
1 041 853,5041
1041 853,5041
1226 496,2985
900 000,0000
950 000,0000
1000 000,0000
1050 000,0000
1100 000,0000
1150 000,0000
1200 000,0000
1250 000,0000
31.12.2023 31.12.2024
Kč/akcie
Fondový kapitál na akcii
25
16. Informace o podstatných změnách statutu Fondu
Ke dni 1. 8. 2024 došlo ke změně statutu Fondu, když byla provedena úprava v souvislosti s licencí nadlimitního
fondu
17. Informace o nabytí vlastních akcií nebo vlastních podílů
Fond v Účetním období nevlastnil žádné vlastní akcie ani podíly.
18. Regulované trhy
Cenné papíry vydané Fondem jsou přijaty k obchodování pouze na evropském regulovaném trhu Burza cenných
papírů Praha, a.s., a to od 23. 11. 2015.
19. Rating
Fond nepožádal o přidělení ratingu, žádný rating Fondu nebyl přidělen.
20. Alternativní výkonnostní ukazatele
Fond nepoužívá k popisu činnosti a svých výsledků žádné alternativní ukazatele výkonnosti.
21. Vymezení konsolidačního celku Fondu
Údaje o majetkových účastech
Ke konci Účetního období Fond v souladu svou investiční politikou investoval mimo jiné do níže uvedených
majetkových účastí:
Majetková účast
Oblast působení
Země působení
Podíl na ZK
2023
2024
IFISEKO s.r.o., se sídlem Čechyňská 419/14a -
602 00 Brno, IČ 082 08 077
Obchod
ČR
50 %
50 %
IFIS akvizice, a.s., se sídlem Čechyňská 419/14a -
602 00 Brno, IČ: 107 45 921
Obchod
ČR
100 %
100 %
IFIS akvizice II, s.r.o. se sídlem Čechyňská
419/14a, Trnitá, 602 00 Brno, IČ: 215 96 565
Obchod
ČR
100 %
IFIS akvizice III, s.r.o. se sídlem Čechyňská
419/14a, Trnitá, 602 00 Brno, IČ: 218 28 253
Obchod
ČR
100 %
IFIS akvizice IV, s.r.o. se sídlem Čechyňská
419/14a, Trnitá, 602 00 Brno, IČ: 221 21 455
Obchod
ČR
100 %
IFIS akvizice V, s.r.o. se sídlem Čechyňská
419/14a, Trnitá, 602 00 Brno, IČ: 221 78 759
Obchod
ČR
100 %
IFIS akvizice VI, s.r.o. se sídlem Čechyňská
419/14a, Trnitá, 602 00 Brno, IČ: 223 61 251
Obchod
ČR
100 %
IFIS akvizice VII, s.r.o. se sídlem Čechyňská
419/14a, Trnitá, 602 00 Brno, IČ: 223 61 278
Obchod
ČR
100 %
26
22. Informace o skutečnostech, které nastaly po rozvahovém dni
K 2.1.2025 byl doplněn výbor pro audit fondu na 3 členy.
Dceřiná společnost fondu IFIS akvizice V, s.r.o. se k 12.2.2025 stala společníkem ve společnosti IFIS akvizice II,
s.r.o.
Fond IFIS bude k 1.7.2025 měnit depozitáře. Důvodem změny je větší spolupráce s financující bankou, pod kterou
nový depozitář spadá a zamezení úrokové ztráty při přesunu financí a přípravě investic na účet stávajícího
depozitáře z úvěrových účtů financujících subjektů.
23. Komentář k přílohám
Součástí této výroční finanční zprávy jsou přílohy, které podávají informace o hospodaření Fondu. V souladu
s obecně závaznými právními předpisy obsahuje tato výroční zpráva též účetní závěrku, včetně jejího komentáře
a zprávu nezávislého auditora.
Hodnoty uváděné v přílohách jsou uvedeny v tisících Kč. Účetní výkazy – výkaz o finanční situaci, výkaz výsledku
a ostatního úplného výsledku hospodaření, výkaz změn vlastního kapitálu a výkaz peněžních toků obsahují údaje
uspořádané podle zvláštního právního předpisu upravujícího účetnictví. Každá z položek obsahuje informace o
výši této položky za bezprostředně předcházející účetní období. Pokud nejsou některé tabulky nebo hodnoty
vyplněny, údaje jsou nulové.
Další informace jsou uvedeny v komentáři k účetním výkazům.
Přiložená účetní závěrka nebyla dosud schválena k tomu příslušným orgánem podle zvláštních právních předpisů,
neboť k datu vyhotovení výroční zprávy ještě nenastal termín, ve kterém je dle zákona nutno účetní závěrku
nejpozději tímto orgánem schválit.
Kromě údajů, které jsou popsány v komentáři k účetním výkazům, nenastaly žádné další významné skutečnosti.
27
Zpráva o vztazích
1. Úvod
Tuto zprávu o vztazích mezi ovládajícími osobami a osobou ovládanou a mezi ovládanou osobou a osobami
ovládanými stejnými ovládajícími osobami (dále jen „Propojené osoby“) za Účetní období vypracoval statutární
orgán Fondu v souladu s ust. § 82 ZOK.
2. Struktura vztahů mezi propojenými osobami
Ovládaná osoba
Název:
Obchodní firma: IFIS investiční fond, a.s.
Sídlo:
Ulice: Čechyňská 419/14a
Obec: Brno - Trnitá
PSČ: 602 00
IČO: 243 16 717
zapsaná v obchodním rejstříku vedeném Krajským soudem v Brně oddíl B, vložka 8086.
Ovládající osoby
Jméno: Mgr. Marek Indra
Bydliště:
Ulice: Dražovice 312
Obec: Dražovice
PSČ: 683 01
Dat. nar.: 10. 1. 1973
(dále jen „ovládající osoba“)
Výše uvedená osoba byla po celé účetní období ovládající osobou, která vykonávala přímý rozhodující vliv na
řízení ovládané osoby, jakožto její akcionář, když podíl Mgr. Marka Indry činil 79,00 % zapisovaného základního
kapitálu a hlasovacích práv ovládané osoby.
Další osoby ovládané stejnými ovládajícími osobami
Název společnosti
IČO
Sídlo
Podíl na základním kapitálu (v %)
BRAUN REAL s.r.o.
277 29 516
Palackého třída 2203/186, Řečkovice,
612 00 Brno
25
BRILIANZA a.s.
282 87 631
Čechyňská 361/16, Trnitá, 602 00 Brno
100
Fond
IFIS investiční fond, a.s., IČO: 243 16 717, se sídlem Čechyňská 419/14a, Trnitá, 602 00 Brno,
zapsaná v obchodním rejstříku vedeném Krajským soudem v Brně pod sp. zn. B 8086.
Účetní období
Období od 1. 1. 2024 do 31. 12. 2024
28
CMI aktiva a.s.
223 61 227
Čechyňská 419/14a, Trnitá, 602 00 Brno
100
FlexiFin, s.r.o.
243 05 511
Čechyňská 419/14a, Trnitá, 602 00 Brno
46
FlexiFin Business s.r.o.
216 69 546
Čechyňská 419/14a, Trnitá, 602 00 Brno
46
FlexiFin prime, s.r.o.
272 08 923
Čechyňská 419/14a, Trnitá, 602 00 Brno
46
Indra-Šebesta v.o.s.
269 19 877
Čechyňská 361/16, Trnitá, 602 00 Brno
společník
Indra-Šebesta insolvence s.r.o.
283 16 525
Čechyňská 361/16, Trnitá, 602 00 Brno
50
UTOPISTICA a.s.
282 83 741
Čechyňská 361/16, Trnitá, 602 00 Brno
46
XMI aktiva a.s.
211 86 545
Čechyňská 361/16, Trnitá, 602 00 Brno
100
4 COILS TECH s.r.o.
139 81 391
Vrážská 143, Radotín, 153 00 Praha 5
50
Mgr. Marek Indra je ovládající osobou Fondu, kdy Mgr. Marek Indra jako akcionář je majitelem 1580 ks
kmenových zaknihovaných akcií na jméno, o jmenovité hodnotě každé akcie 1.000, - Kč (slovy jeden tisíc korun
českých), tj. o celkové jmenovité hodnotě 1.580.000, - Kč, což představuje 79,00 % podíl na základním kapitálu
Fondu. Současně je Mgr. Indra osobním společníkem Indra- Šebesta v.o.s. a dále společníkem společnosti Indra-
Šebesta insolvence s.r.o., když vlastní podíl o velikosti 50 % a na tento podíl připadá vklad do základního kapitálu
ve výši 100.000, - Kč.
29
Obrázek 1: Organigram IFIS investiční fond, a.s. k 31.12.2024
30
3. Úloha ovládané osoby v rámci podnikatelského seskupení
Mgr. Marek Indra byl ovládající osobou, která jakožto akcionář ovládané osoby vykonávala přímý rozhodující vliv
na řízení Fondu, když jeho podíl činil 79,00 % na zapisovaném základním kapitálu a hlasovacích práv Fondu.
Ovládaná osoba spravuje svůj vlastní majetek, mj. za pomoci další osoby ovládané stejnou ovládací osobou.
4. Způsob a prostředky ovládání
Ovládající osoba užívá standardní způsoby a prostředky ovládání, tj. ovládání výkonem akcionářských práv,
prostřednictvím výkonu funkce členů představenstva (Patrik Knotek) a výkonu funkce člena dozorčí rady (Ing.
Helena Berková).
5. Přehled jednání učiněných v účetním období na popud nebo v zájmu ostatních
propojených osob
V Účetním období nebylo učiněno žádné jednání na popud nebo v zájmu ovládající osoby nebo jí ovládaných
osob, které by se týkalo majetku, který přesahuje 10 % vlastního kapitálu ovládané osoby zjištěného podle
poslední účetní závěrky.
6. Přehled vzájemných smluv mezi propojenými osobami
V účetním období nebyly mezi ovládající osobou a osobou ovládanou, případně mezi osobou ovládanou a
osobami ovládanými stejnou ovládající osobou (propojené osoby) uzavřeny žádné smlouvy.
Smlouvy uzavřené v předešlých účetních obdobích:
V předchozích účetních obdobích nebyly mezi ovládající osobou a osobou ovládanou, případně mezi osobou
ovládanou a osobami ovládanými stejnou ovládající osobou (propojené osoby) uzavřeny žádné smlouvy.
7. Posouzení toho, zda vznikla ovládané osobě újma a posouzení jejího vyrovnání
S ohledem na právní vztahy mezi ovládanou osobou a ostatními Propojenými osobami je zřejmé, že v důsledku
smluv, jiných právních jednání či ostatních opatření uzavřených, učiněných či přijatých ovládanou osobou
v Účetním období v zájmu nebo na popud jednotlivých Propojených osob nevznikla Ovládané osobě žádná újma.
Z tohoto důvodu nedochází ani k posouzení jejího vyrovnání.
8. Zhodnocení výhod a nevýhod plynoucích ze vztahů mezi propojenými osobami
Ovládaná osoba nemá žádné výhody ani nevýhody, které by vyplývaly z výše uvedených vztahů mezi Propojenými
osobami. Vztahy jsou uzavřeny za stejných podmínek jako s jinými osobami, pro žádnou stranu neznamenají
neoprávněnou výhodu či nevýhodu a pro ovládanou osobu z těchto vztahů neplynou žádná rizika.
31
9. Prohlášení
Statutární orgán Fondu prohlašuje, že údaje uvedené v této zprávě jsou úplné, průkazné a správné.
V Brně dne 31. 3. 2025
IFIS investiční fond, a.s.
Patrik Knotek
Člen představenstva